أكد المصرفيون أن استثمارات الأفراد فى أذون الخزانة مرشحة للصعود فى 2024 نظرا لما تتمتع به من مزايا تختلف عن دونها من الأوعية الاستثمارية الأخرى ، وقال محمد عبد العال الخبير المصرفى أن الاستثمار فى أذون الخزانة من أفضل اليات الاستثمار المرشحة للصعود خلال 2024 ، كونها من الاستثمارات مأمونة الجانب قليلة المخاطر اذا ماقُرنت بالاستثمار فى سوق المال ، و الاستثمار فى الأوعية الادخارية مرتفعة العائد .
وتابع:” تتمتع أذون الخزانة بعدة مزايا كالعائد المرتفع ، والسيولة الشديدة نظرا لقصر مدة الاستثمار فيها وبالتالى لا يتحمل المدخر فيها خسائر كسرها أسوة بما يحدث فى حالة الادخار فى الشهادات البنكية مرتفعة العائد ، كما أن العميل الذى يستثمر فى أذون الخزانة يمكنه الحصول على العائد مقدما “.
محمد عبد العال : العائد المرتفع والسيولة الشديدة تجعلها الأفضل للمستثمر قصير الأجل
وأضاف أن العميل الذى يفضل الاستثمار فى أذون الخزانة لا تكون الأولوية لديه للحصول على فوائد ثابتة ، قدر رغبته فى عدم تحقيق آى مخاطرة والتخارج من هذا الاستثمار فى أى وقت أراد دون خسائر باعادة بيعها فى السوق الثانوى للبورصة بقيمتها الحالية ، على خلاف المستثمر فى الاوعية الادخارية ذات العائد الثابت ، الا انها تخضع لضريبة الدخل التى تصل لـ 20% تقريًبا وتخصم من العائد قبل استحقاقه .
و حول أفضل استثمار على الإطلاق فى 2024 بالنسبة للأفراد ، أكد عبد العال أن الاستثمار الأفضل يرجع الى ظروف الفرد المستثمر بالدرجة الأولى فما يتناسب معك قد لا يناسب غيرك ، وأوصى من لديهم ملاءة مالية بتنويع محافظتهم الاستثمارية بين ذهب ، عقار ، اذون خزانة، وأسهم ، وأوعية ادخارية دون تركيزها فى نوع واحد من الاستثمار.
محمد بدرة : عائدها المقدم يوفر للمستثمر فرص تدوير العائد فى استثمار جديد
وقال محمد بدرة الخبير المصرفى أن أذون الخزانة تعد من أكثر الاستثمارات الأمنة للأفراد كونها مضمونة من وزارة المالية والبنك المركزى المصرى ، كما أنه استثمار قصير الأجل يسهل تسييله دون غرامة ، وعوائده مقدمة .
و أكد أنه على غير ما هو رائج فان الفائدة على أذون الخزانة أعلى من العائد على الشهادات البنكية نظريا وليس عمليا ، وذلك لان عوائد أذون الخزانة خاضعة لضريبة الدخل التى تقدر بـ 20% على غير ماهو مطبق فى عوائد شهادات الادخار التى لا تخضع للضرائب ، الا أن سرعة تسييلها تجعلها أكثر جاذبية للأفراد كونها تمكنهم من سرعة الخوض فى استثمارات جديدة جاذبة واقتناص الفرص دون تحمل عناء خسائر كسر الوديعة أو الشهادة البنكية ، وهو ما يفسر الاقبال الكبير عليها فيتم تغطية الإصدار الواحد من أذون الخزانة 4 و5 مرات .
و أكد بدرة على أنه لا يمكن التكهن بأى من أدوات الاستثمار المتاحة للأفراد ستكون الحصان الرابح فى 2024 ، فالأمر يعتمد على احتياجات ومتطالبات وقناعات العميل نفسه بالدرجة الأولى ،مع العلم أن تنويع أليات الاستثمار يكون دومًا الخيار الأفضل للحد من المخاطر .
محمد عبد المنعم : مخاطرها منخفضة و تحمى المستثمر من تقلبات سعر العائد
وقال محمد عبد المنعم الخبير المصرفى أن أذون الخزانة من ضمن الاستثمارات مرتفعة العائد الآمنة ، يتم الاستثمار فيها على مدار 30 ، و60، و90 يومًا ،ويكتتب فيها العميل عن طريق بنك مٌكود فى البورصة ،ثم يقدم البنك بدوره طلبات العميل للبنك المركزى لشراء أذون الخزانة والحصول على العائد مقدما .
وأكد عبد المنعم أن أذون الخزانة مخاطرها منخفضة جدا كونها استثمار آمن مع الحكومة ، قصير الأجل يحمى العميل من تقلبات أسعار العائد
، كما أن نسبة الضريبة التى تخصم من عائدها والمُقدرة بـ 20% يتم تعويضها بآلية صرف العائد مقدما ، فضلا عن إمكانية إعادة تدوير العائد فى استثمار جديد .
وقفزت استثمارات الأفراد فى أذون الخزانة بشكل غير مسبوق لتسجل 31.83 مليار جنيه فى نهاية سبتمبر 2023 ، وكانت قد سجلت 22.27 مليار جنيه فى 2022 ، وفي نهاية 2021 كانت استثمارات الأفراد فى أذون الخزانة قد سجلت 17.89 مليار جنيه ، فى حين بلغت 5.55 مليار جنيه بنهاية 2020 ، و لم تكن تلك الاستثمارات تسجل سوى 4.53 فى 2019 ، الامر الذى يشير الى ان استثمارات الأفراد فى أذون الخزانة نمت بأكثر من 600% فى غضون 5 سنوات .